近期，韓媒報(bào)道三星電子第四代HBM（HBM3）以及封裝服務(wù)已經(jīng)通過(guò)AMD品質(zhì)測(cè)試。

AMD的Instinct MI300系列AI芯片計(jì)劃采用三星HBM3及封裝服務(wù)，該芯片結(jié)合中央處理器（CPU）、圖形處理器（GPU）及HBM3，預(yù)計(jì)今年第四季發(fā)布。

據(jù)悉，三星是唯一能同時(shí)提供先進(jìn)封裝解決方案及HBM產(chǎn)品的企業(yè)。AMD原本考慮使用臺(tái)積電的先進(jìn)封裝服務(wù)，但因其產(chǎn)能無(wú)法滿(mǎn)足需求，最終只能改變計(jì)劃。

AI大勢(shì)下，高性能GPU需求水漲船高，這不僅利好英偉達(dá)、AMD等GPU廠商，而且也進(jìn)一步助力了HBM以及先進(jìn)封裝的發(fā)展。

資料顯示，AIGC（生成式人工智能）模型需要使用AI服務(wù)器進(jìn)行訓(xùn)練與推理，其中，訓(xùn)練側(cè)AI服務(wù)器基本需要采用中高端GPU，在這些GPU中，HBM的滲透率接近100%。當(dāng)前提供HBM產(chǎn)品廠商主要是三星、SK海力士、美光三家原廠，全球市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)TrendForce集邦咨詢(xún)最新調(diào)查認(rèn)為，在原廠積極擴(kuò)產(chǎn)推動(dòng)下，預(yù)估2024年HBM位元供給年成長(zhǎng)率將達(dá)105%。


傳統(tǒng)封測(cè)廠紛紛發(fā)力先進(jìn)封裝技術(shù)

2023 年以來(lái)，AIGC 迅速發(fā)展，帶動(dòng) AI 芯片與 AI 服務(wù)器熱潮，而由臺(tái)積電推出、被稱(chēng)為 CoWoS 的 2.5D 先進(jìn)封裝技術(shù)更是扮演關(guān)鍵角色。然而，突如其來(lái)的需求讓臺(tái)積電應(yīng)接不暇，面對(duì)此情況，傳統(tǒng)封測(cè)大廠如日月光、Amkor 也相繼展現(xiàn)技術(shù)實(shí)力，并未打算在此領(lǐng)域缺席。

例如，日月光的 FOCoS 技術(shù)能整合 HBM 與核心運(yùn)算元件，將多個(gè)芯片重組為扇出模組，再置于基板上，實(shí)現(xiàn)多芯片的整合。其在今年五月份發(fā)表的 FOCoS-Bridge 技術(shù)，則能夠利用硅橋 (Si Bridge) 來(lái)完成 2.5D 封裝，助力打造 AI、數(shù)據(jù)中心、服務(wù)器應(yīng)用所需之高階芯片。

此外，日月光旗下矽品的 FO-EB 技術(shù)，亦是整合核心運(yùn)算元件與 HBM 的利器，從下圖來(lái)看，該技術(shù)不使用硅中介層，而是透過(guò)硅橋與重分布層 (RDL) 實(shí)現(xiàn)連結(jié)，同樣能夠?qū)崿F(xiàn) 2.5D 封裝。

而另一家封測(cè)大廠 Amkor（安靠）除了與三星（Samsung）共同開(kāi)發(fā) H-Cube 先進(jìn)封裝解決方案以外，也早已布局“類(lèi) CoWoS 技術(shù)”，其透過(guò)中介層與 TSV 技術(shù)能連接不同芯片，同樣具備 2.5D 先進(jìn)封裝能力。

而中國(guó)封測(cè)大廠江蘇長(zhǎng)電的 XDFOI 技術(shù)，則是利用 TSV、RDL、微凸塊技術(shù)來(lái)整合邏輯 IC 與 HBM，面向高性能計(jì)算領(lǐng)域。

近來(lái)高階 GPU 芯片需求驟升，臺(tái)積電 CoWoS 產(chǎn)能供不應(yīng)求，NVIDIA 也積極尋求第二甚至第三供應(yīng)商的奧援，日月光集團(tuán)已然憑藉其 2.5D 封裝技術(shù)參與其中，而 Amkor 的類(lèi) CoWoS 技術(shù)也磨刀霍霍，足以說(shuō)明傳統(tǒng)封測(cè)大廠即便面對(duì)晶圓代工廠切入先進(jìn)封裝領(lǐng)域的威脅，仍有實(shí)力一戰(zhàn)。

再就產(chǎn)品別來(lái)看，晶圓廠先進(jìn)封裝技術(shù)鎖定一線大廠如 NVIDIA、AMD；而其他非最高階的產(chǎn)品，仍會(huì)選擇日月光、Amkor、江蘇長(zhǎng)電等傳統(tǒng)封測(cè)廠進(jìn)行代工。整體來(lái)看，在不缺席先進(jìn)封裝領(lǐng)域，并且掌握逐步擴(kuò)張之既有封裝市場(chǎng)的情況下，傳統(tǒng)封測(cè)大廠依舊能保有其市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。


存儲(chǔ)巨頭間的HBM大戰(zhàn)

HBM為新型高性能存儲(chǔ)產(chǎn)品，全球廠商中SK海力士、三星、美光等存儲(chǔ)巨頭在HBM領(lǐng)域展開(kāi)了升級(jí)競(jìng)賽。據(jù)TrendForce數(shù)據(jù)，2022年三大原廠HBM市占率分別為SK海力士50%、三星約40%、美光約10%，集中度相對(duì)較高。

另外，海力士Q1法說(shuō)會(huì)表示，23年HBM銷(xiāo)量同比50%+增長(zhǎng)。

高性能計(jì)算驅(qū)動(dòng)數(shù)據(jù)中心HBM需求井噴，HBM升級(jí)速度近年明顯加快。

自2014年首款硅通孔HBM產(chǎn)品問(wèn)世至今，HBM技術(shù)已經(jīng)發(fā)展至第四代，分別是：HBM（第一代）、HBM2（第二代）、HBM2E（第三代）、HBM3（第四代），HBM芯片容量從1GB升級(jí)至24GB，帶寬從128GB/s提升至819GB/s，數(shù)據(jù)傳輸速率也從1Gbps提高至6.4Gbps。

海力士是目前唯一規(guī)模量產(chǎn)HBM3的廠商，三星處于認(rèn)證階段。

根據(jù)公開(kāi)信息披露，海力士新一代產(chǎn)品HBM3E，該芯片單pin最大帶寬達(dá)8Gb/s，單棧最大帶寬達(dá)1Tb/s，較上一代HBM3提升25%。預(yù)計(jì)新一代產(chǎn)品將在高性能數(shù)據(jù)中心、超級(jí)計(jì)算機(jī)和人工智能領(lǐng)域得到更廣泛的應(yīng)用。

據(jù)韓國(guó)媒體BusinessKorea報(bào)道，包括英偉達(dá)、AMD、微軟、亞馬遜在內(nèi)的全球科技巨頭，已相繼向SK海力士申請(qǐng)HBM3E樣本。根據(jù)TrendForce預(yù)計(jì)三星、美光則陸續(xù)在今年底至明年初量產(chǎn)HBM，市占率分別為38%及9%。三星計(jì)劃在今年底開(kāi)始生產(chǎn)HBM3，并計(jì)劃投資數(shù)千億韓元將韓國(guó)Cheonan,Chungnam工廠的HBM產(chǎn)能提高一倍。

隨著HBM需求旺盛，也將拉動(dòng)上游設(shè)備及材料用量需求提升。

HBM的高焊盤(pán)數(shù)和短跡線長(zhǎng)度要求需要2.5D先進(jìn)封裝技術(shù)，以實(shí)現(xiàn)密集的短連接。臺(tái)積電CoWoS以合理的成本提供最高的互連密度和最大的封裝尺寸，成為HBM的首選搭檔。